Автор Савчук Ірина 
Накопительная пенсионная система — это второй уровень пенсионного обеспечения, в рамках которого часть обязательных взносов работника и работодателя направляется на индивидуальный накопительный счет. В отличие от солидарной (первой) системы, где сегодняшние взносы идут на выплаты нынешним пенсионерам, накопительная система позволяет каждому гражданину формировать собственную будущую пенсию. В 2026 году Украина продолжает подготовку к полноценному запуску этого уровня, что является ключевым элементом пенсионной реформы.
В данном материале объясняется, как работает накопительная пенсионная система, какие взносы предусмотрены, каковы преимущества и риски, каков статус внедрения по состоянию на 2026 год, а также даются практические рекомендации для работников и HR-менеджеров. Информация основана на официальных источниках и комментариях экспертов.
Структура пенсионной системы Украины
Пенсионная система Украины состоит из трех уровней:
- Первый уровень (солидарный) — классическая солидарная система, в которой сегодняшние взносы финансируют текущие пенсии.
- Второй уровень (накопительный) — обязательная накопительная система, в которой взносы поступают на персональные счета.
- Третий уровень (добровольный) — негосударственные пенсионные фонды и другие добровольные накопления.
Накопительная система (второй уровень) предусматривает, что часть единого социального взноса или дополнительные отчисления аккумулируются на индивидуальном счете в Государственном накопительном фонде или негосударственных пенсионных фондах. Средства инвестируются, а будущая пенсия формируется из накопленных сумм и инвестиционного дохода.
Комментарий эксперта: «Накопительная система — это переход от солидарной модели, зависящей от демографии, к модели, где каждый человек сам формирует свою пенсию. Это позволяет снизить нагрузку на государственный бюджет и повысить уровень пенсионного обеспечения», — отмечает Дарья Марчак, первый заместитель министра социальной политики Украины.
Как работает накопительная пенсионная система
Основные принципы работы:
- Взносы осуществляются работодателем и работником (в пропорциях, определенных законом).
- Средства аккумулируются на персональном накопительном счете.
- Средства инвестируются в государственные и корпоративные ценные бумаги, депозиты и другие инструменты с низким риском.
- По достижении пенсионного возраста накопленные средства выплачиваются в форме пожизненной или срочной пенсии.
- В случае смерти накопления могут переходить по наследству.
В 2026 году система находится на этапе подготовки к полноценному запуску. Первые обязательные взносы планируются после принятия соответствующего закона и создания инфраструктуры (Государственный накопительный фонд).
Кто и сколько платит в накопительную систему
Согласно проектам реформы:
- Работодатель — от 1 % до 3 % от фонда оплаты труда (в зависимости от этапа внедрения).
- Работник — добровольные дополнительные взносы (от 1 % и более).
- Государство — может предоставлять софинансирование для определенных категорий.
| Категория | Взнос работодателя | Взнос работника |
|---|---|---|
| 2026–2027 (переходный период) | 1–2 % | Добровольно |
| С 2028 года | до 3 % | от 1 % |
Преимущества и риски накопительной системы
Преимущества:
- Личные накопления, не зависящие от демографической ситуации.
- Возможность наследования накоплений.
- Инвестиционный доход, увеличивающий будущую пенсию.
- Снижение нагрузки на солидарную систему.
Риски:
- Инвестиционные риски (хотя и минимальные благодаря консервативной стратегии).
- Инфляция и изменение законодательства.
- Необходимость дополнительных взносов для ощутимого эффекта.
Комментарий эксперта: «Накопительная система дает шанс на достойную пенсию для молодого поколения. Главное — обеспечить прозрачность управления средствами и защиту от инфляции», — подчеркивает Александр Малецкий, заместитель председателя правления Пенсионного фонда Украины.
Как работнику подготовиться к накопительной системе
1. Проверьте свой страховой стаж в «Дії» или на портале ПФУ.
2. Откройте счет в негосударственном пенсионном фонде (если это возможно).
3. Установите автоматические отчисления из зарплаты.
4. Следите за инвестиционной стратегией фонда.
5. Консультируйтесь с финансовым консультантом.
Роль HR-менеджеров во внедрении накопительной системы
HR-специалисты могут:
- Проводить разъяснительную работу среди сотрудников.
- Внедрять корпоративные программы софинансирования взносов.
- Включать условия участия в накопительной системе в коллективный договор.
- Организовывать вебинары и консультации с экспертами.
Комментарий эксперта: «Для компаний внедрение накопительной системы — это не дополнительные расходы, а инвестиция в лояльность и стабильность команды. Мы уже видим, как корпоративные программы повышают вовлеченность сотрудников», — рассказывает Альбина Ковпак, HR-директор украинской продуктовой компании.
Практический вывод
Накопительная пенсионная система — это шанс для каждого украинца сформировать личную пенсию, независимую от солидарного бюджета. В 2026 году система находится на этапе подготовки, но работники и HR уже сейчас могут начать готовиться: проверять стаж, изучать варианты добровольных взносов и внедрять корпоративные программы. Своевременные действия сегодня обеспечат стабильное финансовое будущее завтра.
Романюк Наталія